交上朋友的狼和狗一起在路上走。突然，一只野兔從面前經過。狼和狗猛撲上去，將野兔捕獲。他們把野兔銜到前面的一棵樹下，準備分而食之。

狼率先將兔頭咬了下來，說：兔頭和魚頭一個樣子，除了骨頭，啥也沒有。便使勁扔到了樹的背后。兔頭骨碌碌地滾到了樹后一只動物的腳下，這個撿起兔頭便跑的動物就是狽。

狼和狗繼續(xù)往前走。夕陽西沉，夜幕拉開，它們在同一個屋檐下和衣而睡。半夜，狗在狼的聲響中微微睜開了眼睛，看見狼躡手躡腳地走開了。困乏的狗大腦缺氧，依舊進入了自己甜蜜的夢想。黎明時分，狗被狼叫醒。他們繼續(xù)趕路。

當狼和狗氣喘吁吁地爬上一個山坡的時候，看見了一只狽那只曾經撿過兔頭便跑的狽。狽齜牙咧嘴地向狗沖去。狗沒有任何防備，一個趔趄，而后倒在地上。狗把求救的目光投向了自己的好朋友，而狼竟然若無其事。

狽露出獠牙，伸出利爪，向狗撲去。在這千鈞一發(fā)之際，一管獵槍在它們耳畔響起，狼和狽聞風喪膽，奪路而逃。沒有來得及逃路的狗則被獵人擒住，后來便馴化成了獵狗。